Sporoinvest nakupuje více dluhopisů

Sporoinvest nakupuje více dluhopisů

[*] Za půl roku se majetek fondu přehoupl přes 600 miliónů korun
Ani možnost získat před Vánocemi čistý výnos z fondu Sporoinvest - tedy prodat jeho podílové listy tři měsíce po jejich koupi - nepřinesla výrazný nárůst zpětných prodejů. Podle manažera fondu Ivo Hoffmana byl pouze mírný.
Sporoinvest, první fond peněžního trhu u nás, začal investorům nabízet podílové listy od července loňského roku. Jako výhodné se ukázalo především propojení na sporožirové účty, kde je možné investovat do Sporoinvestu i formou trvalých příkazů. Česká spořitelna vede 2,5 miliónu sporožirových účtů s průměrným vkladem okolo 13 tisíc korun. Investor však nemusí být pouze majitel sporožira. Zájem o fond peněžního trhu postupně narůstal a na konci roku dosáhl jeho majetek téměř 640 miliónů korun a zařadil se tak k velkým otevřeným podílovým fondům u nás. Veškeré výnosy Sporoinvestu jsou reinvestovány a pravidelně tak zvyšují majetek fondu.
Malý počet zpětných prodejů dokazují i čísla. "Od července do konce srpna přibýval fondu v průměru každý den majetek za milión korun, kdežto celkový odkup za toto období představuje zhruba 300 tisíc korun," říká I. Hoffman. Od září do 10. listopadu již byly průměrné denní přírůstky fondu pět miliónů korun a zpětné prodeje představovaly dohromady 7,5 miliónu korun. V následujících dnech (od 11. listopadu do 10. prosince) vzrostl majetek fondu každý den o devět miliónů korun, kdežto celkové odkupy představovaly sumu 10 miliónů korun.
Pokles výnosů z poukázek od začátku září minulého roku zhruba o jedno procento vedl podle I. Hoffmana k většímu nákupu dluhopisů do portfolia fondu. Výnosy Sporoinvestu proto poklesly pouze mírně, o pět až deset setin procenta. Těsně před koncem roku tvořily portfolio fondu z 85 procent pokladniční poukázky, z 15 procent dluhopisy (většinou krátkodobé s dobou splatnosti do dvou a půl let s fixní i pohyblivou úrokovou sazbou).
Prvotní investice do podílových listů Sporoinvestu musí být minimálně pět tisíc korun, při trvalém měsíčním příkazu k investování je minimum 500 korun. Pro jednorázový nákup stanovuje statut nejmenší objem tisíc korun, což platí i pro zpětný prodej. Nákup i prodej jsou osvobozeny od poplatků. Pro fyzické osoby platilo, že výnos z prodeje po třech měsících od koupě je osvobozen od daně, novela zákona o dani z příjmu tuto lhůtu prodloužila na půl roku. OLDŘICH BABICKÝ