Zdanění starých dluhopisů se nemění

Zdanění starých dluhopisů se nemění

Novela zákona o daních z příjmů s účinností od 1. ledna 2000 snižuje srážkovou daň z úrokových výnosů z dluhopisů na 15 %. U dluhopisů emitovaných po 31. prosinci 1997 budou úrokové výnosy vyplácené v roce 2000 jednoznačně podléhat srážkové dani ve výši 15 %, která bude považována za zálohu na daň z příjmů právnických osob ve výši 31 %.
Otázkou je aplikace novely na staré dluhopisy. Vzhledem k nejasnosti přechodných ustanovení zákona je možné uvažovat o tom, že zdanění starých dluhopisů se nemění (25% konečná srážková daň) nebo se u nich snižuje sazba daně (15% konečná srážková daň) a naposledy je možné sjednocení zdanění starých a nových dluhopisů (15% srážková daň, která se považuje za zálohu na daň z příjmů ve výši 31 %). Daňová správa se přiklání k výkladu, že zdanění starých dluhopisů se nemění. Ačkoliv znění přechodných ustanovení není jednoznačné, podle našeho názoru by poslední novela zákona o daních z příjmů neměla zdanění starých dluhopisů ovlivnit.
V českém daňovém prostředí výši daně v praxi významně ovlivňují i změny v účetních předpisech. Banky budou nově účtovat o tzv. sekundárním úrokovém výnosu (rozdíl mezi cenou pořízení a nominální hodnotou upravený o kupón). Vzhledem ke klesajícím úrokovým sazbám se tak zřejmě sníží (u starých dluhopisů v praxi nedaněný) zaúčtovaný úrokový výnos. Staré dluhopisy tak v závislosti na způsobu účtování mohou být pro banky méně atraktivní. Ostatní podnikatelské subjekty (včetně obchodníků s cennými papíry) budou u kupónových dluhopisů nadále účtovat úrokový výnos podle emisních podmínek (tzv. primární úrokový výnos).
U diskontovaných dluhopisů si mohou účetní jednotky zvolit mezi primárním a sekundárním výnosem. Úrokové výnosy lze nadále účtovat ve výši snížené o srážkovou daň nebo v brutto výši. Při brutto účtování však bude průběžně účtována do nákladů "očekávaná" srážková daň. Tento způsob účtování povede k realizaci dodatečného účetního zisku při prodeji dluhopisu. Smyslem nové účetní úpravy je zřejmě sjednotit zdanění alikvotního úrokového výnosu (AÚV) vyjímaného ze základu daně na 75 %.
Podle postupů účtování pro podnikatele je nutné k 1. 1. 2000 jednorázově "očistit" časově rozlišené AÚV zaúčtované v roce 1999. Tato účetní operace se při následném prodeji dluhopisů projeví vyšším zdanitelným ziskem. Podílové a investiční fondy účtují výnosy z dluhopisů jinak než ostatní účetní jednotky. Fondy nebudou "očistění" AÚV provádět. Identická pozice v dluhopisech u obchodníka a fondu na konci roku 1999 tedy povede v roce 2000 k jinému základu daně.
Také pojišťovny mají jinou účetní úpravu, která podrobně nestanoví způsob účtování o cenných papírech. Vzhledem k tomu, že zákon o účetnictví je stejný pro všechny subjekty, pojišťovny si díky absenci specifické úpravy zřejmě mohou zvolit, zda budou účtovat o dluhopisech na základě primárního výnosu (jako obchodníci s cennými papíry), či sekundárního výnosu (jako banky).
Jan Čapek,
Ondřej Janeček,
Arthur Andersen